安信盈利驱动股票型证券投资基金的募集申请2018年7月10日经中国证监会证监许可

　　[2018]1088号文注册。本基金基金合同于2019年3月5日正式生效。

　　本招募说明书经中国证监会注册，但中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本

　　基金的价值和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。中国证监会不

　　安信盈利驱动股票型证券投资基金（以下简称“本基金”）投资于证券市场，基金净值

　　会因为证券市场波动等因素产生波动，投资者根据所持有的基金份额享受基金收益，同时承

　　担相应的投资风险。本基金投资中的风险包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证券

　　市场价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险，国债期货、股指期

　　货等金融衍生品的特有风险，由于基金份额持有人连续大量赎回基金产生的流动性风险，基

　　金管理人在基金管理实施过程中产生的积极管理风险，本基金的特定风险等。本基金为股票

　　型基金，预期风险和预期收益高于混合型基金、债券型基金和货币市场基金。投资者在投资

　　本基金之前，请仔细阅读本基金的招募说明书、基金合同、基金产品资料概要等信息披露文

　　件，全面认识本基金的风险收益特征和产品特性，并充分考虑自身的风险承受能力，理性判

　　本基金基金份额分为A类份额和C类份额，其中A类份额收取认（申）购费，C类份

　　基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩也不构成对本

　　基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证

　　基金一定盈利，也不保证最低收益。基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，

　　在投资者作出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资者自行负

　　本基金单一投资者持有基金份额数不得达到或超过基金份额总数的50%，但在基金运

　　本基金的投资范围包括存托凭证，若投资可能面临中国存托凭证价格大幅波动甚至出现

　　较大亏损的风险，以及与创新企业、境外发行人、中国存托凭证发行机制以及交易机制等相

　　本招募说明书（更新）所载内容截止日为2022年2月14日，有关财务数据和净值表现

　　重要提示..................................................................................................................................1

　　第一部分绪言.......................................................................................................................5

　　第二部分释义.......................................................................................................................6

　　第三部分基金管理人.........................................................................................................10

　　第四部分基金托管人.........................................................................................................20

　　第五部分相关服务机构.....................................................................................................22

　　第六部分基金的募集.........................................................................................................43

　　第七部分基金合同的生效.................................................................................................44

　　第八部分基金份额的申购与赎回.....................................................................................45

　　第九部分基金的投资.........................................................................................................57

　　第十部分基金的业绩.........................................................................................................71

　　第十一部分基金的财产.....................................................................................................73

　　第十二部分基金资产的估值.............................................................................................74

　　第十三部分基金的收益与分配.........................................................................................79

　　第十四部分基金费用与税收.............................................................................................81

　　第十五部分基金的会计与审计.........................................................................................84

　　第十六部分基金的信息披露.............................................................................................85

　　第十七部分风险揭示.........................................................................................................92

　　第十八部分基金合同的变更、终止与基金财产的清算.................................................99

　　第十九部分基金合同的内容摘要...................................................................................101

　　第二十部分托管协议的内容摘要...................................................................................102

　　第二十一部分对基金份额持有人的服务.......................................................................103

　　第二十二部分其他应披露事项.......................................................................................104

　　第二十三部分招募说明书存放及查阅方式...................................................................107

　　第二十四部分备查文件...................................................................................................108

　　附件一：基金合同的内容摘要...........................................................................................109

　　附件二：托管协议的内容摘要...........................................................................................124

　　《安信盈利驱动股票型证券投资基金招募说明书》（以下简称“招募说明书”或“本招募说

　　明书”）依照《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基金法》”）、《公开募集证券

　　投资基金运作管理办法》（以下简称“《运作办法》”）、《证券投资基金销售管理办法》（以下

　　简称“《销售办法》”）、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称“《信息披露

　　办法》”）、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》(以下简称“《流动性风险

　　管理规定》”)以及《安信盈利驱动股票型证券投资基金基金合同》（以下简称“基金合同”）

　　基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真

　　安信盈利驱动股票型证券投资基金（以下简称“基金”或“本基金”）是根据本招募说明书

　　所载明的资料申请募集的。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书

　　本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证券监督管理委员会（以下简称“中

　　国证监会”）注册。基金合同是约定基金合同当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资

　　人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金基金合同的当事人，其持有

　　基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同及其

　　他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细

　　4、基金合同：指《安信盈利驱动股票型证券投资基金基金合同》及对基金合同的任何

　　5、托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《安信盈利驱动股票型证券

　　6、招募说明书或本招募说明书：指《安信盈利驱动股票型证券投资基金招募说明书》

　　7、基金份额发售公告：指《安信盈利驱动股票型证券投资基金基金份额发售公告》

　　8、基金产品资料概要：指《安信盈利驱动股票型证券投资基金证券投资基金基金产品

　　9、法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、司法解释、

　　10、《基金法》：指《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不时做出的修订

　　11、《销售办法》：指《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

　　12、《信息披露办法》：指《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其

　　13、《运作办法》：指《公开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出

　　14、《流动性风险管理规定》：指《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》

　　16、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会

　　17、基金合同当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义务的法律主

　　19、机构投资者：指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内合法登记并

　　存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织

　　20、合格境外机构投资者：指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》及相

　　关法律法规规定可以投资于在中国境内依法募集的证券投资基金的中国境外的机构投资者

　　21、投资人：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规或中国证

　　22、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资人

　　23、基金销售业务：指基金管理人或销售机构宣传推介基金，发售基金份额，办理基金

　　24、销售机构：指安信基金管理有限责任公司以及符合《销售办法》和中国证监会规定

　　的其他条件，取得基金销售业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议，代为办

　　25、登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括投资人基金

　　账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结算、代理发放红利、建

　　26、登记机构：指办理登记业务的机构。基金的登记机构为安信基金管理有限责任公司

　　27、基金账户：指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所管理的基金

　　28、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机构办理认购、

　　申购、赎回、转换、转托管及定期定额投资等业务而引起的基金份额变动及结余情况的账户

　　29、基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件，基金管理

　　30、基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金财产清算完毕，

　　31、基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最长不得超过3

　　34、T日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开放日

　　38、《业务规则》：指《安信基金管理有限责任公司开放式基金业务规则》，是规范基金

　　管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面的业务规则，由基金管理人和投资人共同遵守

　　39、认购：指在基金募集期内，投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基金

　　40、申购：指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基金

　　41、赎回：指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同和招募说明书规定的条件要

　　42、销售服务费：指从基金资产中计提的，用于本基金市场推广、销售以及基金份额持

　　43、基金份额类别：指本基金根据认购/申购费用、赎回费用、销售服务费收取方式的

　　不同，将基金份额分为不同的类别。在投资人认购/申购时收取认购/申购费用、赎回时收取

　　赎回费用、但不从本类别基金资产中计提销售服务费的，称为A类基金份额；在投资人认

　　购/申购时不收取认购/申购费用、赎回时收取赎回费用，且从本类别基金资产中计提销售服

　　44、基金转换：指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公告规定的条件，

　　申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基金管理人管理的其他基金基

　　45、转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所持基金份额

　　46、定期定额投资计划：指投资人通过有关销售机构提出申请，约定每期申购日、扣款

　　金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账户内自动完成扣款及受

　　47、巨额赎回：指本基金单个开放日，基金净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转

　　换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)

　　49、基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、银行存款利息、

　　50、基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款及其

　　53、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净值和基金份

　　54、指定媒介：指中国证监会指定的用以进行信息披露的全国性报刊及指定互联网网站

　　（包括基金管理人网站、基金托管人网站、中国证监会基金电子披露网站）等媒介

　　55、不可抗力：指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事件

　　56、摆动定价机制：指当开放式基金遭遇大额申购赎回时，通过调整基金份额净值的方

　　式，将基金调整投资组合的市场冲击成本分配给实际申购、赎回的投资者，从而减少对存量

　　基金份额持有人利益的不利影响，确保投资者的合法权益不受损害并得到公平对待

　　57、流动性受限资产：指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无法以合理价格

　　予以变现的资产，包括但不限于到期日在10个交易日以上的逆回购与银行定期存款（含协

　　议约定有条件提前支取的银行存款）、停牌股票、流通受限的新股及非公开发行股票、资产

　　办公地址：广东省深圳市福田区莲花街道益田路6009号新世界商务中心36层

　　王连志先生，董事长，经济学硕士。历任长城证券有限公司投行部经理、中信证券股份

　　公司投行部经理、第一证券有限责任公司副总经理、安信证券股份有限公司副总经理、安信

　　基金管理有限责任公司总经理。现任安信证券股份有限公司董事、总经理、党委委员。

　　刘入领先生，董事，经济学博士。历任国通证券股份有限公司（现招商证券股份有限公

　　司）研究发展中心总经理助理、人力资源部总经理助理；招商证券股份有限公司战略部副总

　　经理（主持工作）、总裁办公室主任、理财客户部总经理；安信证券股份有限公司人力资源

　　部总经理兼办公室主任、总裁助理兼营销服务中心总经理、总裁助理兼安信期货有限责任公

　　司董事长、总裁助理兼资产管理部总经理。现任安信基金管理有限责任公司总经理，兼任安

　　王晓东先生，董事，经济学硕士。历任中国五金矿产进出口总公司财务部科员，日本五

　　金矿产株式会社财务部科员，中国外贸金融租赁有限公司副总经理，中国五矿集团公司财务

　　总部副总经理，五矿投资发展有限责任公司副总经理，五矿资本控股有限公司资本运营部总

　　经理等职务。现任五矿资本股份有限公司副总经理、党委委员，五矿资本控股有限公司副总

　　经理，五矿经易期货有限公司董事长、党委书记，五矿证券有限公司董事，五矿国际信托有

　　章卉女士，董事，理学硕士。历任安永华明会计师事务所高级审计员，广州华多网络科

　　技有限公司财务经理，广州市百果园信息技术有限公司财务负责人。现任帕拉丁股权投资有

　　郭伟喜先生，董事，经济学学士。历任福云会计师事务所项目经理，上海中科合臣股份

　　有限公司财务主管，厦门天地安保险代理有限公司财务总监，高能资本有限公司投资银行业

　　尹公辉先生，独立董事，法学硕士。历任四川建材工业学院辅导员、学办主任，中农信

　　（香港）集团有限公司法务主管，广东信达律师事务所专职律师，广东华商律师事务所专职

　　律师，广东百利孚律师事务所合伙人。现任广东信达律师事务所合伙人，深圳北鼎晶辉科技

　　刘忠亚先生，独立董事，工商管理硕士。历任江苏省审计厅外资处主任科员，苏亚金诚

　　会计师事务所（特殊普通合伙）副所长。现任苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）管理

　　江春先生，独立董事，经济学博士。曾任武汉大学经济与管理学院金融系主任、中国国

　　际金融学会常务理事兼学术委员会委员。现任武汉大学二级教授，经济与管理学院金融系博

　　刘国威先生，监事会主席，工商管理硕士。历任五矿集团财务公司资金部科长，香港企

　　荣财务有限公司资金部高级经理，五矿投资发展有限责任公司综合管理部副总经理、规划发

　　展部总经理、资本运营部总经理，金融业务中心资本运营部总经理兼五矿投资发展有限责任

　　公司纪委委员等职务。现任五矿资本股份有限公司副总经理、党委委员，五矿资本控股有限

　　公司副总经理，五矿国际信托有限公司董事长、党委书记，中国外贸金融租赁有限公司董事，

　　五矿证券有限公司董事，五矿经易期货有限公司董事，绵阳市商业银行股份有限公司董事，

　　余斌先生，监事，经济学学士。历任深圳鸿华实业股份有限公司财务审计经理、南方证

　　券股份有限公司稽核部副总经理、中科证券托管组副组长。现任安信证券股份有限公司计划

　　陈明女士，监事，会计学学士。历任普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）广州

　　范瑛女士，职工监事，工商管理硕士。历任深圳特发实业有限公司财务部主办会计，交

　　通银行深圳分行国际业务部主办会计，融通基金管理有限公司登记清算部基金会计，大成基

　　金管理有限公司基金运营部总监，现任安信基金管理有限责任公司总经理助理兼运营部总经

　　王卫峰先生，职工监事，工商管理硕士，注册会计师。历任吉林省国际信托公司财务人

　　员，汉唐证券有限责任公司营业部财务经理，摩根士丹利华鑫基金管理有限公司监察稽核部

　　监察稽核主管，浦银安盛基金管理有限公司监察部负责人，安信基金管理有限责任公司监察

　　稽核部总经理。现任安信基金管理有限责任公司总经理助理兼风险管理部总经理，兼任安信

　　张再新先生，职工监事，经济学硕士。历任安信证券股份有限公司计划财务部会计，安

　　信基金管理有限责任公司财务部会计、工会财务委员、运营部总经理助理、运营部副总经理

　　孙晓奇先生，督察长，经济学硕士。历任上海石化股份有限公司董事会秘书室高级经理，

　　上海证券交易所交易运行部襄理、市场发展部高级经理、债券基金部执行经理，南方证券行

　　政接管组成员，安信证券股份有限公司安信基金筹备组副组长，安信基金管理有限责任公司

　　督察长、副总经理兼安信乾盛财富管理（深圳）有限公司总经理。现任安信基金管理有限责

　　陈振宇先生，副总经理，经济学硕士。历任大鹏证券有限责任公司证券投资部经理、资

　　产管理部总经理，招商证券股份有限公司福民路证券营业部总经理，安信证券股份有限公司

　　资产管理部副总经理、证券投资部副总经理，安信基金管理有限责任公司总经理助理兼基金

　　投资部总经理、东方基金管理有限责任公司副总经理。现任安信基金管理有限责任公司副总

　　李学明先生，副总经理，哲学硕士。历任招商证券股份有限公司总裁办公室高级经理，

　　理财发展部高级经理；安信证券股份有限公司人力资源部总经理助理、副总经理，安信基金

　　筹备组成员；安信基金管理有限责任公司总经理助理兼市场部总经理。现任安信基金管理有

　　乔江晖女士，副总经理，文学学士。历任中华人民共和国公安部科长、副处长，安信证

　　券股份有限公司安信基金筹备组成员，安信基金管理有限责任公司总经理助理兼北京分公司

　　总经理、公司督察长。现任安信基金管理有限责任公司副总经理兼北京分公司总经理。

　　廖维坤先生，副总经理兼首席信息官，理学学士。历任轻工业部南宁设计院电算站软件

　　工程师，申银万国证券股份有限公司深圳营业部电脑主管，南方证券股份有限公司深圳管理

　　总部电脑工程师、布吉营业部营业部副总经理、稽核总部高级经理、经纪业务总部高级经理，

　　安信证券股份有限公司信息技术部总经理。现任安信基金管理有限责任公司副总经理兼首席

　　陈卫国先生，经济学硕士。历任东海基金管理有限公司研究部研究员、农银汇理基金管

　　理有限公司研究部研究员、安信基金管理有限责任公司研究部研究员。现任安信基金管理有

　　限责任公司权益投资部基金经理。2021年2月10日至今，任安信盈利驱动股票型证券投资

　　钟光正先生，经济学硕士。历任广东发展银行总行资金部交易员，招商银行股份有限公

　　司总行资金交易部交易员，长城基金管理有限公司总经理助理、固定收益部总经理，现任安

　　陈一峰先生，经济学硕士，注册金融分析师(CFA)。历任国泰君安证券股份有限公司资

　　产管理总部助理研究员，安信证券股份有限公司安信基金筹备组研究部研究员，安信基金管

　　理有限责任公司研究部研究员、特定资产管理部投资经理、权益投资部基金经理、权益投资

　　部总经理、研究部总经理。现任安信基金管理有限责任公司总经理助理兼研究总监。

　　陈鹏先生，工商管理硕士。历任联合证券有限责任公司行业研究员，鹏华基金管理有限

　　公司基金经理，安信基金管理有限责任公司综合管理部首席招聘官。现任安信基金管理有限

　　张竞先生，经济学硕士。历任华泰证券股份有限公司研究所研究员，安信证券股份有限

　　公司证券投资部投资经理助理、安信基金筹备组研究部研究员，安信基金管理有限责任公司

　　研究部研究员、特定资产管理部副总经理、特定资产管理部总经理。现任安信基金管理有限

　　袁玮先生，理学博士。历任安信基金管理有限责任公司研究部研究员、权益投资部基金

　　徐黄玮先生，理学硕士。历任广发证券股份有限公司任衍生产品部研究岗、资产管理部

　　量化研究岗、权益及衍生品投资部量化投资岗，安信基金管理有限责任公司量化投资部基金

　　占冠良先生，管理学硕士。历任招商证券股份有限公司研究部研究员，大成基金管理有

　　限公司研究部研究员、投资部基金经理，南方基金管理有限公司专户投资管理部投资经理，

　　安信基金管理有限责任公司研究部总经理。现任安信基金管理有限责任公司FOF投资部总

　　易美连女士，经济学硕士，历任湖南信息学院商学院电子商务教师，盛诺金投资顾问（深

　　圳）有限公司投资顾问部副经理，鹏元资信评估有限公司证券评级（二）部总经理助理，现

　　张翼飞先生，经济学硕士。历任摩根轧机（上海）有限公司财务部会计、财务主管，上

　　海市国有资产监督管理委员会规划发展处研究员，秦皇岛嘉隆高科实业有限公司财务总监，

　　日盛嘉富证券国际有限公司上海代表处研究部研究员，安信基金管理有限责任公司固定收益

　　庄园女士，经济学硕士。历任招商基金管理有限公司投资部交易员，工银瑞信基金管理

　　有限公司投资部交易员、研究部研究员，中国国际金融有限公司资产管理部高级经理，安信

　　证券股份有限公司证券投资部投资经理、资产管理部高级投资经理。现任安信基金管理有限

　　潘巍先生，理学硕士。历任中信证券股份有限公司资产管理部股票研究员、信用研究员，

　　中华联合保险控股股份有限公司债券投资经理，华夏基金管理有限公司专户投资经理，安信

　　基金管理有限责任公司固定收益部投资经理。现任安信基金管理有限责任公司固定收益部基

　　张睿先生，经济学硕士，历任中国农业银行股份有限公司金融市场部产品经理、交易员，

　　中信银行股份有限公司资金资本市场部投资经理，安信基金管理有限责任公司固定收益部投

　　资经理，暖流资产管理股份有限公司固定收益部总经理，东兴证券股份有限公司资产管理业

　　务总部副总经理兼固收总监。现任安信基金管理有限责任公司固定收益部总经理。

　　1、依法募集资金，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为办理基金份额的发

　　4、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益；

　　11、以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为；

　　1、基金管理人承诺不从事违反《中华人民共和国证券法》的行为，并承诺建立健全内

　　部控制制度，采取有效措施，防止违反《中华人民共和国证券法》行为的发生；

　　2、基金管理人承诺不从事违反《基金法》的行为，并承诺建立健全内部风险控制制度，

　　（6）泄露因职务便利获取的未公开信息、利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相

　　3、基金管理人承诺严格遵守基金合同，并承诺建立健全内部控制制度，采取有效措施，

　　4、基金管理人承诺加强人员管理，强化职业操守，督促和约束员工遵守国家有关法律

　　1、依照有关法律法规和基金合同的规定，本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取最大

　　3、不泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资内

　　容、基金投资计划等信息，不利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相关的交易活动；

　　（1）健全性原则：内部控制覆盖公司的各项业务、各个部门和各级岗位，并渗透到各

　　（2）有效性原则：通过科学的内部控制手段和方法，建立合理适用的内部控制程序，

　　（3）独立性原则：公司各机构、部门和岗位的职责保持相对独立，公司基金资产、自

　　（5）成本效益原则：公司运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经济效益，

　　（6）防火墙原则：公司投资、交易、研究、评估、销售等业务环节，适当分离，以达

　　到防范风险的目的，对因业务需要知悉内部信息的人员，制定严格的批准程序和监督措施。

　　公司董事会重视建立完善的公司治理结构与内部控制体系。公司在董事会下设立了合规

　　与风险控制委员会，负责针对公司在经营管理和基金运作中的风险进行研究并制定相应的控

　　公司经理层牢固树立内部控制优先和风险管理理念，培养全体员工的风险防范意识，营

　　造一个浓厚的内部控制文化氛围，保证全体员工及时了解国家法律法规和公司规章制度，使

　　公司构建有效的治理结构，充分发挥独立董事和监事会的监督职能，严禁不正当关联交

　　公司建立合规、高效、健全、制衡的内部组织架构，建立决策科学、运营规范、管理高

　　效的运行机制，包括民主、透明的决策程序和管理议事规则，高效、严谨的业务执行系统，

　　各职能部门是公司内部控制的具体实施单位。各部门在公司基本管理制度的基础上，根

　　据具体情况制订本部门的业务管理规定、操作流程及内部控制规定，加强对业务风险的控制。

　　部门管理层定期对部门内风险进行评估，确定风险管理战略并实施，监控风险管理绩效，以

　　公司建立科学严密的风险评估体系，对公司内外部风险进行识别、评估和分析，及时防

　　范和化解风险，包括定期和不定期的风险评估、开展新业务之前的风险评估以及违规、投诉、

　　公司建立科学的授权制度。授权控制是内部控制活动的基本要点，它贯穿于公司经营活

　　动的始终。公司建立完善的资产分离制度，基金资产与公司资产、不同基金的资产和其他受

　　托资产要实行独立运作，单独核算。公司建立科学、严格的岗位分离制度，业务授权、业务

　　执行、业务记录和业务监督严格分离，投资和交易、交易和清算、基金会计和公司会计等重

　　要岗位不得有人员的重叠。重要业务部门和岗位实行物理隔离。公司制定切实有效的应急应

　　公司建立适当、有效的信息沟通机制和渠道，保证信息的真实性、准确性和完整性，实

　　现公司内部信息的沟通和共享，促进公司内部管理顺畅实施。公司根据组织架构和授权制度，

　　内部控制的监督完善由公司合规与风险管理委员会、督察长和监察稽核部等部门在各自

　　的职权范围内开展。必要时，公司可聘请外部专家对内部控制进行检查和评价。

　　公司根据市场环境、新的金融工具、新的技术应用和新的法律法规等情况，对原有的内

　　（1）基金管理人确知建立、实施和维持内部控制制度是基金管理人董事会及管理层的

　　（2）上述关于内部控制制度的披露线）基金管理人承诺将根据市场环境的变化及公司的发展不断完善内部控制制度。

　　中国银行托管业务部设立于1998年，现有员工110余人，大部分员工具有丰富的银行、

　　证券、基金、信托从业经验，且具有海外工作、学习或培训经历，60％以上的员工具有硕士

　　以上学位或高级职称。为给客户提供专业化的托管服务，中国银行已在境内、外分行开展托

　　作为国内首批开展证券投资基金托管业务的商业银行，中国银行拥有证券投资基金、基

　　金（一对多、一对一）、社保基金、保险资金、QFII、RQFII、QDII、境外三类机构、券商资

　　产管理计划、信托计划、企业年金、银行理财产品、股权基金、私募基金、资金托管等门类

　　齐全、产品丰富的托管业务体系。在国内，中国银行首家开展绩效评估、风险分析等增值服

　　务，为各类客户提供个性化的托管增值服务，是国内领先的大型中资托管银行。

　　截至2021年12月31日，中国银行已托管982只证券投资基金，其中境内基金934只，

　　QDII基金48只，覆盖了股票型、债券型、混合型、货币型、指数型、FOF等多种类型的基

　　中国银行托管业务部风险管理与控制工作是中国银行全面风险控制工作的组成部分，秉

　　承中国银行风险控制理念，坚持“规范运作、稳健经营”的原则。中国银行托管业务部风险

　　控制工作贯穿业务各环节，通过风险识别与评估、风险控制措施设定及制度建设、内外部检

　　2007年起，中国银行连续聘请外部会计会计师事务所开展托管业务内部控制审阅工作。

　　先后获得基于“SAS70”、“AAF01/06”“ISAE3402”和“SSAE16”等国际主流内控审阅准

　　则的无保留意见的审阅报告。2020年，中国银行继续获得了基于“ISAE3402”和“SSAE16”

　　双准则的内部控制审计报告。中国银行托管业务内控制度完善，内控措施严密，能够有效保

　　根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》的相

　　关规定，基金托管人发现基金管理人的投资指令违反法律、行政法规和其他有关规定，或者

　　违反基金合同约定的，应当拒绝执行，及时通知基金管理人，并及时向国务院证券监督管理

　　机构报告。基金托管人如发现基金管理人依据交易程序已经生效的投资指令违反法律、行政

　　法规和其他有关规定，或者违反基金合同约定的,应当及时通知基金管理人，并及时向国务

　　办公地址：广东省深圳市福田区莲花街道益田路6009号新世界商务中心25层

　　目前支持的网上直销银行卡是中国建设银行、中国银行、中国工商银行、中国农业银行、

　　网站：br/

　　住所：深圳市南山区粤海街道科技园中区科苑路15号科兴科学园B栋3单元11层1108

　　住所：北京市西城区西直门外大街1号院2号楼（西环广场T2）19层19C13

　　住所：北京市海淀区东北旺西路中关村软件园二期(西扩)N-1、N-2地块新浪总部科研

　　客户服务电线br/

　　客户服务电线br/

　　住所：深圳市福田区福强路4001号深圳市世纪工艺品文化市场313栋E-403

　　住所：中国（上海）自由贸易试验区杨高南路799号5层01、02、03室

　　住所：河南自贸试验区郑州片区（郑东）东风南路东康宁街北6号楼5楼503

　　住所：深圳市南山区粤海街道蔚蓝海岸社区创业路1777号海信南方大厦21层、22层

　　住所：广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座13层1301-1305、

　　住所：深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心A栋第18-21层及第04层

　　01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23单元

　　住所：深圳市南山区粤海街道海珠社区滨海大道3165号五矿金融大厦2401

　　住所：深圳市福田区福田街道益田路5023号平安金融中心B座第22-25层

　　住所：深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇对冲基金中心

　　住所：新疆乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路358号大成国际大厦20楼2005室

　　办公地址：广东省深圳市福田区莲花街道益田路6009号新世界商务中心36层

　　本基金由基金管理人按照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、基金合同及其他有关

　　规定募集，募集申请于2018年7月10日经中国证监会〔2018〕1088号文注册。

　　本基金募集期从2019年1月8日起至2019年3月1日止，有效份额为484,215,136.98

　　份基金份额，利息结转的基金份额为??????????份基金份额，两项合计??????????????份基金

　　《基金合同》生效后，连续20个工作日出现基金份额持有人数量不满200人或者基金

　　资产净值低于5000万元情形的，基金管理人应当在定期报告中予以披露；连续60个工作日

　　出现前述情形的，基金管理人应当在10个工作日内向中国证监会报告并提出解决方案，如

　　持续运作、转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等，并6个月内召集基金份额

　　本基金的申购与赎回将通过销售机构（包括直销机构和其他销售机构）进行，具体的销

　　售网点名单参见本招募说明书“第五部分相关服务机构”部分相关内容及基金份额发售公

　　告或其他公告。基金管理人可根据情况变更或增减销售机构，并在基金管理人网站公示。基

　　金投资者应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提供的其他方式办理

　　基金份额的申购与赎回。若基金管理人或其指定的销售机构开通电话、传真或网上等交易方

　　投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回，具体办理时间为上海证券交易所、深圳证

　　券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金

　　基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其他特殊情况，

　　基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息

　　基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、赎回或者转

　　换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请且登记机构确认接

　　1、“未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额净值为基准进

　　4、赎回遵循“先进先出”原则，即按照投资人认购、申购的先后次序进行顺序赎回。

　　基金管理人可在法律法规允许的情况下，对上述原则进行调整。基金管理人必须在新规

　　投资人必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提出申购或赎回

　　投资人申购基金份额时，必须全额交付申购款项，投资人交付申购款项，申购成立；登

　　记机构确认基金份额时，申购生效。若申购资金在规定时间内未全额到账，则申购不成立。

　　基金份额持有人递交赎回申请，赎回成立；登记机构确认赎回时，赎回生效。投资人赎

　　回申请成功后，基金管理人将在T＋7日(包括该日)内支付赎回款项。遇证券、期货交易所

　　或交易市场数据传输延迟、通讯系统故障、银行数据交换系统故障或其它非基金管理人及基

　　金托管人所能控制的因素影响业务处理流程时，赎回款项顺延至前述影响因素消除的下一个

　　工作日划出。在发生巨额赎回或基金合同载明的其他暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形

　　基金管理人应以交易时间结束前受理有效申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请

　　日(T日)，在正常情况下，本基金登记机构在T+1日内对该交易的有效性进行确认。T日提

　　交的有效申请，投资人应在T+2日后(包括该日)及时到销售网点柜台或以销售机构规定的其

　　销售机构对申购、赎回申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机构确实接

　　收到申购、赎回申请。申购、赎回的确认以登记机构的确认结果为准。对于申请的确认情况，

　　1、通过本基金除基金管理人以外的其他销售机构进行申购，首次申购最低金额为人民

　　币1元（含申购费），追加申购的最低金额为人民币1元（含申购费）；各销售机构对最低申

　　2、通过基金管理人的直销柜台进行申购，单个基金账户单笔首次申购最低金额为人民

　　币50,000元（含申购费），追加申购最低金额为单笔人民币10,000元（含申购费）。

　　3、通过基金管理人网上直销进行申购，单个基金账户单笔最低申购金额为人民币1元

　　（含申购费），追加申购最低金额为单笔人民币1元（含申购费），网上直销单笔交易上限及

　　4、投资人将持有的基金份额当期分配的基金收益转为基金份额时，不受最低申购金额

　　5、基金份额持有人在销售机构赎回基金份额时，每笔赎回申请不得低于1份基金份额。

　　若基金份额持有人某笔交易类业务（如赎回、基金转换、转托管等）导致在销售机构（网点）

　　单个交易账户保留的基金份额余额少于1份时，余额部分基金份额必须全部一同赎回。

　　6、本基金对单个投资人的累计申购金额不设上限，但单一投资者持有基金份额数不得

　　达到或超过基金份额总数的50%（在基金运作过程中因基金份额赎回等情形导致被动达到

　　7、当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，基金管理人

　　应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、拒绝大额申购、暂停基

　　金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法权益。基金管理人基于投资运作与风险

　　8、基金管理人可在法律法规允许的情况下，调整上述规定申购金额和赎回份额的数量

　　限制。基金管理人必须在调整实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告并

　　投资人T日申购基金成功后，本基金登记机构在T＋1日为投资人增加权益并办理登记

　　投资人T日赎回基金成功后，本基金登记机构在T＋1日为投资人扣除权益并办理相应

　　在法律法规允许的范围内，本基金登记机构可对上述登记结算办理时间进行调整，本基

　　本基金A类基金份额在投资人申购时收取申购费，C类基金份额不收取申购费。

　　本基金A类基金份额对申购设置级差费率，申购费率随申购金额的增加而递减。投资

　　本基金对通过直销中心申购本基金A类基金份额的养老金客户与除此之外的其他投资

　　（1）通过基金管理人的直销中心申购本基金A类基金份额的养老金客户申购费率见下

　　养老金客户指基本养老基金与依法成立的养老计划筹集的资金及其投资运营收益形成

　　的补充养老基金，包括：1）全国社会保障基金；2）可以投资基金的地方社会保障基金；3）

　　企业年金单一计划以及集合计划；4）企业年金理事会委托的特定客户资产管理计划；5）基

　　本养老保险基金；6）企业年金养老金产品；7）个人税收递延型商业养老保险等产品；8）

　　养老目标基金；9）职业年金计划；10）养老保障管理产品。如将来出现经养老基金监管部

　　门认可的新的养老基金类型，本公司将在招募说明书更新时或发布临时公告将其纳入养老金

　　A类基金份额的申购费用由申购A类基金份额的投资者承担，不列入基金资产，申购

　　赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担。对持续持有期少于30天的投资人收

　　取的赎回费，100%归入基金资产；对持续持有期超过30天（含30天）但少于90天的投资

　　人收取的赎回费，75%归入基金资产；对持续持有期超过90天（含90天）但少于180天的

　　投资人收取的赎回费，50%归入基金资产。其余部分用于支付登记费和其他必要的手续费。

　　对于通过基金管理人直销渠道赎回的养老金客户，将不计入基金资产部分的赎回费免除。

　　3、基金管理人可以按照《基金合同》的相关规定调整费率或收费方式，基金管理人最

　　迟应于新的费率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。

　　4、当本基金发生大额申购或赎回情形时，基金管理人可采用摆动定价机制，以确保基

　　金估值的公平性。具体处理原则与操作规范遵循相关法律法规以及监管部门、自律组织的规

　　5、基金管理人可以在不违反法律法规规定及基金合同约定的情形下，且对现有基金份

　　额持有人利益无实质性不利影响的前提下，根据市场情况制定基金促销计划，针对投资人定

　　期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关监管部门要求履行必要手续

　　6、基金管理人可以参加其他销售机构的基金促销活动。在基金促销活动期间，投资者

　　在开展对应基金促销活动的机构办理业务的适用该销售机构的费率，基金管理人可不再另行

　　上述计算结果均按照四舍五入方法，保留小数点后2位，由此误差产生的收益或损失由

　　例：假定T日A类基金份额的基金份额净值为1.0520元，某投资人（非直销中心养老

　　金客户）本次申购本基金A类基金份额25万元，对应的本次申购费率为1.50%，该投资人

　　净申购金额=250,000/（1+1.50%）＝246,305.42元

　　即：投资人（非直销中心养老金客户）投资25万元申购A类基金份额，假定申购当日

　　A类基金份额基金份额净值为1.0520元，可得到234,130.63份A类基金份额。

　　上述计算结果均按照四舍五入方法，保留小数点后2位，由此误差产生的收益或损失由

　　例：某投资人投资100,000元申购C类基金份额，假设申购当日本基金C类基金份额

　　即：投资人投资100,000元申购C类基金份额，假设申购当日本基金C类基金份额的

　　基金份额净值为1.0000元，则其可得到本基金C类基金份额100,000.00份。

　　上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后两位，由此产生的收益或损失由基金

　　例：某投资者（非直销中心养老金客户）赎回本基金A类基金份额2万份，持有时间

　　为200天，对应的赎回费率为0.00%，假设赎回当日A类基金份额净值是1.2100元，则其

　　即：投资者（非直销中心养老金客户）赎回本基金2万份A类基金份额，持有时间为

　　200天，假设赎回当日A类基金份额净值是1.2100元，则其可得到的赎回金额为24,200.00

　　例：某投资者（非直销中心养老金客户）赎回本基金C类基金份额1万份，持有时间

　　为20天，对应的赎回费率为0.50%，假设赎回当日C类基金份额净值是1.0680元，则其可

　　即：投资者（非直销中心养老金客户）赎回本基金1万份C类基金份额，持有时间为

　　20天，假设赎回当日C类基金份额净值是1.0680元，则其可得到的赎回金额为10,626.60

　　3、本基金A类基金份额和C类基金份额的份额净值的计算，保留到小数点后4位，小

　　数点后第5位四舍五入，由此产生的收益或损失由基金财产承担。T日各类基金份额的基金

　　份额净值在当天收市后计算，并在T+1日内公告。遇特殊情况，经中国证监会同意，可以

　　2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时，基金管理人可暂停接受投资人的申

　　购申请。当前一估值日基金资产净值50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用

　　估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商确认后，采取暂停接受

　　3、证券/期货交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。

　　4、基金管理人接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利益时。

　　5、基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或其他可能对基金业

　　6、基金管理人、基金托管人、基金销售机构或登记机构的异常情况导致基金销售系统、

　　7、某笔或者某些申购申请超过基金管理人设定的基金总规模、单日净申购比例上限、

　　8、基金管理人接受某笔或者某些申购申请有可能导致单一投资者持有基金份额的比例

　　发生上述第1、2、3、5、6、9项情形之一且基金管理人决定暂停申购时，基金管理人

　　应当根据有关规定在指定媒介上刊登暂停申购公告。如果投资人的申购申请被全部或部分拒

　　绝的，被拒绝的申购款项将退还给投资人。在暂停申购的情况消除时，基金管理人应及时恢

　　发生下列情形时，基金管理人可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项：

　　2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时，基金管理人可暂停接受投资人的赎

　　回申请或延缓支付赎回款项。当前一估值日基金资产净值50%以上的资产出现无可参考的

　　活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商确

　　3、证券、期货交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净

　　5、发生继续接受赎回申请将损害现有基金份额持有人利益的情形时，基金管理人可暂

　　发生上述情形之一且基金管理人决定暂停接受赎回申请或延缓支付赎回款项时，基金管

　　理人应在当日报中国证监会备案，已确认的赎回申请，基金管理人应足额支付；如暂时不能

　　足额支付，应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人，未支付

　　部分可延期支付。若出现上述第4项所述情形，按基金合同的相关条款处理。基金份额持有

　　人在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销。在暂停赎回的情况消除时，

　　若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转出

　　申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过前一

　　当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或

　　（1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时，按正常赎回

　　（2）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因支付投

　　资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时，基金管理人在当

　　日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的10%的前提下，可对其余赎回申请延期办

　　理。对于当日的赎回申请，应当按单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受

　　理的赎回份额；对于未能赎回部分，投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。

　　选择延期赎回的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，

　　当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，

　　无优先权并以下一开放日该类基金份额的基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直

　　到全部赎回为止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回部分作自动延

　　（3）暂停赎回：连续2个开放日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为有必

　　要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过

　　（4）本基金发生巨额赎回时，对于存在单个基金份额持有人超过上一开放日基金总份

　　额40%以上的赎回申请情形的，除未超过基金总份额40%以内的赎回申请按上述规定办理

　　赎回申请外，基金管理人可以对单个基金份额持有人超过基金总份额40%以上部分的赎回

　　申请延期办理。对于未能赎回部分，投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。

　　选择延期赎回的，将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的，

　　当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，

　　无优先权并以下一开放日的该类基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推，直到全部赎

　　回为止。如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回部分作自动延期赎回处

　　当发生上述延期赎回并延期办理时，基金管理人应当通过邮寄、传真或者招募说明书规

　　定的其他方式在3个交易日内通知基金份额持有人，说明有关处理方法，并在2日内在指定

　　1、发生上述暂停申购或赎回情况的，基金管理人应在规定期限内在指定媒介上刊登暂

　　2、如发生暂停的时间为1日，基金管理人应于重新开放日，在指定媒介上刊登基金重

　　3、如果发生暂停的时间超过1日但少于两周，暂停结束，基金重新开放申购或赎回时，

　　基金管理人将提前一个工作日，在指定媒介刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并在重新

　　4、如果发生暂停的时间超过两周，基金管理人最迟于重新开放日在指定媒介上刊登重

　　本基金已于2019年3月11日开通转换业务，具体实施办法详见相关公告。

　　在法律法规允许且条件具备的情况下，且对现有基金份额持有人利益无实质性不利影响

　　的前提下，履行相关程序后，基金管理人可受理基金份额持有人通过中国证监会认可的交易

　　场所或者交易方式进行份额转让的申请并由登记机构办理基金份额的过户登记。基金管理人

　　拟受理基金份额转让业务的，将提前公告，基金份额持有人应根据基金管理人公告的业务规

　　基金的非交易过户是指基金登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行等情形而产生的非

　　交易过户以及登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户。无论在上述何种情况下，接

　　继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基金

　　份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体；司法强制执行是

　　指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然人、法

　　人或其他组织。办理非交易过户必须提供基金登记机构要求提供的相关资料，对于符合条件

　　的非交易过户申请按基金登记机构的规定办理，并按基金登记机构规定的标准收费。

　　基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基金销售机构可

　　本基金已于2019年3月11日开通定期定额投资业务，具体实施办法详见相关公告。

　　基金登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻，以及登记机构认

　　可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。基金份额被冻结的，被冻结部分产生的权益

　　一并冻结，被冻结部分份额仍然参与收益分配与支付。法律法规另有规定的除外。

　　在深入的基本面研究的基础上，精选盈利前景良好的股票进行投资，力争为基金份额持

　　本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行和上市交易的股票

　　（包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票、存托凭证）、国债、金融债、

　　央行票据、地方政府债、企业债、公司债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、可转换

　　债券（含分离型可转换债券）、次级债、可交换债券、资产支持证券、银行存款、债券回购、

　　权证、国债期货、股指期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其它金融工具，但须

　　如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可

　　本基金股票投资占基金资产的比例为80%-95%；每个交易日日终在扣除股指期货合约

　　和国债期货合约需缴纳的交易保证金后，本基金保留的现金或到期日在一年以内的政府债券

　　不低于基金资产净值的5%，前述现金资产不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。

　　本基金通过公司调研、基本面分析、资讯收集、数据统计、定性分析与定量分析、数据

　　挖掘等一系列方式，积极发掘各行业或细分领域中，盈利前景（盈利增速和盈利质量两个维

　　度）良好的企业，在结合市场热点和趋势的基础上，充分把握优质企业盈利增长带来的投资

　　本基金基于前瞻性的宏观经济研究，遵循国家政策的阶段性思路，根据利率水平、通胀

　　水平、风险偏好等市场敏感因素的变化趋势，利用主动式、科学的资产配置模型进行大类资

　　产配置，在基金合同约定的范围内适时动态调整股票、债券和现金的投资比例。

　　本基金认为，企业投资价值的体现方式是多方面的，但其最直接和本质性的体现形式是

　　企业较强的盈利能力及其长期可持续性，特别是长期可持续的高水平的主营业务利润率或净

　　资产收益率是企业各方面核心竞争力的综合体现，是带动企业成长的内生性驱动力。

　　本基金所称盈利驱动主题相关股票指的是盈利能力较强，基本面良好的上市公司股票。

　　基金管理人将满足以下前两项中任一项且同时满足第三项特征的股票作为符合盈利驱

　　1）在过去两年中，至少有一年主营业务利润率（（主营业务收入-主营业务成本-主营业

　　务税金及附加）/主营业务收入×100%）或净资产收益率（归属于母公司的净利润(TTM)／归

　　2）未来一年预期盈利增长（衡量指标采用万得资讯一致预测营业利润同比，即（一致

　　预测营业利润-上一报告期期末的营业利润）/上一报告期期末的营业利润×100%）较快且有

　　3）非ST、*ST股票，非暂停上市股票，最近一年无重大违法违规事项，经营状况良好。

　　一方面我们希望企业与国内外竞争对手相比具备更加优越的先天条件，例如资源优势、

　　政策优势、人才优势、产业链集群优势、市场规模优势等，保证企业有足够的盈利能力。另

　　一方面，我们希望看到企业通过合理的战略规划、良好的内部治理以及有效的行动落实，科

　　学分配其有限的企业资源，不断的突出与强化其所具备的核心竞争优势，进而保证其在盈利

　　能力快速提升的基础上，不断改善盈利质量。具体来讲有如下几个方面需要重点分析：

　　1）良好的外部环境：优于国外的生产要素价格；鼓励性的国内产业政策；强劲的市场

　　2）健康明晰的产业格局：较高的行业进入壁垒；较高的行业集中度；较强的产业链综

　　3）优秀的自身能力：拥有诸如经营许可、专利保护、规模、资源、品牌、销售网络等

　　核心竞争优势；拥有良好的公司治理结构，管理层诚信尽职，管理水平能够充分适应企业规

　　模的不断扩大；善于扬长避短，制定适合自身的发展战略，把握正确的发展方向，使得有限

　　4）具有吸引力的估值水平：具有吸引力的估值意味着，以市场利率水平与风险溢价水

　　平为基本参数，依据行业研究员对公司财务的预测分析结果，通过市盈率PE、市净率PB、

　　自由现金流贴现DCF等方式计算出的公司内在价值显著高于其股票市场交易价格；我们对于

　　企业未来发展的前景判断与市场普遍预期之间存在显著清晰的关键性差异，且这种差异的正

　　在盈利驱动主题股票池构建完成后，本基金将评估经济周期、行业周期、市场状态以及

　　投资者情绪等多个层面因素，并结合市场热点和趋势带来的投资机会，构建并优化投资组合，

　　本基金将采取自上而下的投资策略，通过深入分析宏观经济、货币政策、利率水平、物

　　价水平以及风险偏好的变化趋势，从而确定债券的配置数量与结构。具体而言，通过比较不

　　同券种之间的收益率水平、流动性、信用风险等因素评估债券的内在投资价值，灵活运用多

　　久期是反映组合利率敏感性的最重要指标。本基金将及时跟踪影响市场资金供给与需求

　　的关键变量，分析并预测收益率曲线变化趋势，根据收益率曲线的变化情况制定相应的债券

　　配置策略，在利率水平上升趋势中缩短久期、在利率水平下降趋势中拉长久期，从而在债券

　　根据宏观经济的运行状况和周期阶段，基于行业运行的特征与一般性规律分析企业债

　　券、公司债券等发行人所处行业的发展趋势、市场景气度、竞争格局，以及结合发行人自身

　　财务状况、竞争优势和管理水平等因素，评价债券发行人的信用风险，并根据特定债券的发

　　行契约，评价债券的信用级别，确定合理的企业债券、公司债券的信用风险利差。

　　本基金将着重于对可转换债券对应的基础股票进行分析与研究，同时兼顾其债券价值和

　　转换期权价值，尤其对那些有着较强的盈利能力或成长潜力的上市公司或者其实际控制人发

　　具体来讲，本基金将对可转换债券对应的基础股票的基本面进行分析，包括所处行业的

　　景气度、成长性、核心竞争力等，并参考同类公司的估值水平，研判发行公司的投资价值；

　　基于对利率水平、票息率及派息频率、信用风险等因素的分析，判断其债券投资价值；采用

　　期权定价模型，估算可转换债券的转换期权价值。综合以上因素，对可转换债券进行定价分

　　在预测和分析同一市场不同品种之间、不同市场的同一品种、不同市场的不同品种之间

　　的收益率利差基础上，基金管理人采取积极策略选择合适品种进行交易来获取投资收益。在

　　正常条件下它们之间的收益率利差是相对稳定的且无风险套利的空间微小。但是在一些特殊

　　情况下，某些行业或因为政策的调整或因为经济周期自身运行的规模，在某一时期可能面临

　　信用风险的突变以及市场供求关系的逆转，在此类情形中，投资者情绪波动较大，投资行为

　　变得不理性，风险与收益之间的匹配往往不再准确，从而提供较明显的套利机会。

　　本基金在严格遵守相关法律法规情况下，合理利用权证等衍生工具做套保或套利投资。

　　投资的原则是控制投资风险、稳健增值。其中股指期货以对冲持仓现货波动风险为主要原则。

　　本基金投资股指期货将根据风险管理原则，以套期保值、对冲投资组合的系统性风险为

　　目的，优先选择流动性好、交易活跃的股指期货合约。基于本基金的个股精选配置，在系统

　　性风险积累较大时，通过适当的股指期货头寸对冲系统性风险，力争获取个股的超额收益和

　　国债期货作为利率衍生品的一种，有助于管理债券组合的久期、流动性和风险水平。基

　　金管理人将以套期保值为目的，按照相关法律法规的规定，结合对宏观经济形势和政策趋势

　　的判断、对债券市场进行定性和定量分析。构建量化分析体系，对国债期货和现货的基差、

　　国债期货的流动性、波动水平、套期保值的有效性等指标进行跟踪监控，在最大限度保证基

　　本基金还可能运用组合财产进行权证投资。在权证投资过程中，本基金将采取有效的组

　　1）运用权证与标的资产可能形成的风险对冲功能，构建权证与标的股票的组合，主要

　　2）构建权证与债券的组合，利用债券的固定收益特征和权证的高杠杆特性，形成保本

　　3）针对不同的市场环境，构建骑墙组合、扼制组合、蝶式组合等权证投资组合，形成

　　4）在严格风险监控的前提下，通过对标的股票、波动率等影响权证价值因素的深入研

　　究，谨慎参与以杠杆放大为目标的权证投资。若未来法律法规或监管部门有新规定的，本基

　　本基金将通过对宏观经济形势、提前偿还率、资产池结构、资产池质量以及资产池资产

　　所属行业景气度等因素的研究，预测资产池未来的现金流特征，并通过详查标的证券的发行

　　条款，预测提前偿还率变化对标的证券的久期与收益率的影响。同时，基金管理人将密切关

　　注流动性对标的证券收益率的影响，综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择以及把握市

　　场交易机会等积极策略，在严格控制风险的情况下，结合信用研究和流动性管理，选择风险

　　（1）本基金股票投资占基金资产的比例为80%-95%；本基金投资于盈利驱动主题相关

　　（2）基金财产参与股票发行申购，本基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基

　　（3）每个交易日日终在扣除股指期货合约和国债期货合约需缴纳的交易保证金后，本

　　基金保留的现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%，前述现金资产

　　（4）本基金持有一家公司发行的证券，其市值不超过基金资产净值的10％；

　　（5）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不超过该证券的10％；

　　本基金管理人管理的全部开放式基金（包括开放式基金以及处于开放期的定期开放基金）持

　　有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的15%；本基金管理人

　　管理的全部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票

　　（7）本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的10％；

　　（8）本基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的

　　（9）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净

　　（10）本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的20％；

　　（11）本基金持有的同一(指同一信用级别)资产支持证券的比例，不得超过该资产支持

　　（12）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得

　　（13）本基金应投资于信用级别评级为BBB以上(含BBB)的资产支持证券。基金持有

　　资产支持证券期间，如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起3

　　（14）本基金进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值

　　的40%；本基金在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为1年，债券回购到期后不得

　　（15）本基金参与国债期货或股指期货交易时，应当遵守下列15.1-15.5的投资组合限

　　15.1本基金在任何交易日日终，持有的买入股指期货合约价值，不得超过基金资产净

　　值的10%；本基金在任何交易日日终，持有的买入国债期货合约价值，不得超过基金资产净

　　15.2本基金每个交易日日终，持有的买入国债期货和股指期货合约价值和有价证券市

　　值之和，不得超过基金资产净值的95%；其。